投资组合个人化:对社会责任投资越来越感兴趣

U.S. 用于社会责任战略的资产超过了17美元.2020年初达到1万亿,比两年前增长42%. 可持续发展的, 负责任的, 和影响(SRI)投资现在占美国所有专业管理的投资的近三分之一.S. 资产.1 这种上升趋势表明,许多人希望他们的投资能够获得经济回报,并对世界产生积极的影响.



人们也更广泛地认识到,良好的企业公民意识可以使公司的底线受益. 良好的公众形象可以增加销售额和品牌价值, 而且保护措施可以帮助降低成本, 提高利润率. 一些有害的商业行为现在被视为声誉或财务风险,可能会损害公司的长期前景.

环境、社会和治理的解释

SRI策略包括环境因素, 社会, 和治理(ESG)考虑到投资决策的各种方式. 上市公司的ESG数据通常与传统的财务数据一起由投资研究和评级服务机构提供. 一些突出的ESG问题的例子包括气候变化, 可持续发展的自然资源, 劳动平等就业机会, 人权, 高管薪酬, 和董事会的多样性.

一种简单的排他方法(也称为负面筛选)允许投资者避开那些从他们不希望融资的产品或活动中获利的公司和行业. 根据个人投资者的道德标准,这些选择可能相差很大, 哲学, 和宗教信仰, 但是酒精, 烟草, 赌博, 武器是一些典型的例外.

类似的, 积极筛选可以帮助投资者确定具有更强ESG记录和/或他们支持的政策和实践的公司. 影响投资是一种不太常见的战略,它直接针对具体的环境或社会问题,以实现可衡量的结果.

还有多种综合方法,将稳健的ESG数据与传统的财务分析结合起来. 他们往往是主动的和全面的,所以他们不太可能避开整个行业. 而不是, 分析师和投资组合经理可能会比较行业同行,以确定哪些公司采取了更大的措施来应对环境和社会挑战, 潜在地获得竞争优势.

投资机会

SRI策略中使用的投资工具包括股票, 共同基金, 交易所交易基金(etf), 和, 在较小程度上, 固定收益资产. 完全, 有超过800种不同的投资基金包含了ESG因素, 而且这一领域正在迅速扩大.2

许多SRI基金的基础广泛且多样化, 有些是积极管理的, 和其他一些公司用SRI股票的集合来跟踪一个特定的指数. ESG标准在不同SRI基金之间可能差别很大. 专业基金, 然而, may focus on a narrower theme such as clean energy; they can be more volatile 和 carry additional risks that may not be suitable for all investors.


ESG投资基金数量

2012年ESG投资基金361只,2016年519只,2020年836只.

资料来源:美国SIF基金会,2020年


社会责任投资可以让你进一步发展你自己的经济利益和一个对你重要的事业. 此外, 最近的研究表明,你不应该为了支持自己的信念而接受低于预期的回报.3

和任何投资组合一样, 重要的是要注意风险的构成和水平,并监测投资业绩. 如果你持有的股票不能继续满足你的需求,做好调整的准备, 无论是财务上还是哲学上.

SRI股票和基金的回报和本金价值随市场情况的变化而波动. 股票在出售时,其价值可能高于或低于原价. 没有人能保证SRI基金能实现它的目标. 分散投资不能保证利润或防止投资损失.

投资基金通过招股说明书销售. 请在投资前仔细考虑投资目标、风险、费用和费用. 招股说明书, 其中包含这个和其他关于投资公司的信息, 可以从你的财务专业人士那里获得吗. 在决定是否投资之前,一定要仔细阅读招股说明书.